Wetsvoorstel Wet werkelijk rendement box 3 ingediend

Het uitgangspunt van het nieuwe box 3-stelsel is heffing op basis van het werkelijk rendement. Als hoofdregel is gekozen voor een vermogensaanwasbelasting. Dit houdt in dat jaarlijks belasting geheven wordt over de reguliere voordelen uit vermogen (zoals rente, dividend en huur) en de gerealiseerde en ongerealiseerde waardeontwikkeling van vermogensbestanddelen in het betreffende jaar (zoals koerswinst of koersverlies). De noodzakelijke kosten (zoals bankkosten en transactiekosten) en de rente op schulden in box 3 zijn aftrekbaar.

 

In het nieuwe box 3-stelsel is het mogelijk dat een verlies wordt geleden in box 3, bijvoorbeeld bij een koersdaling op de beurs. Verliezen kunnen onbeperkt worden verrekend met inkomsten in box 3 in latere jaren (onbeperkte voorwaartse verliesverrekening). Bij de verliesverrekening wordt een drempel van € 500 per belastingjaar gehanteerd. Dit betekent dat alleen rekening wordt gehouden met verliezen van € 500 of meer.

 

Het heffingvrij vermogen wordt vervangen door een heffingsvrij resultaat van € 1.800 per belastingplichtige per belastingjaar. Over dit bedrag aan rendement is geen box 3-heffing verschuldigd. Het voorgestelde box 3-tarief bedraagt 36%, gelijk aan het huidige tarief in 2025.

Een aantal vermogensbestanddelen wordt uitgezonderd van de vermogensaanwasbelasting. Het gaat om: onroerende zaken in box 3 (zoals een vakantiewoning) en aandelen in startende ondernemingen. Hiervoor gaat een vermogenswinstbelasting gelden. Dit om liquiditeitsproblemen bij belastingplichtigen te voorkomen en daarnaast om investeringen in startende ondernemingen niet te ontmoedigen.

 

Het uitgangspunt bij de vermogenswinstbelasting is dat de waardeontwikkeling pas bij realisatie (zoals verkoop) wordt belast, in plaats van jaarlijks. Het rendement wordt in beginsel bepaald door de verkoopprijs te verminderen met de aanschafprijs, gecorrigeerd voor kosten van verbetering. Bij de invoering van het nieuwe box 3-stelsel (per 2028) wordt de beginwaarde voor woningen in box 3 gesteld op de WOZ-waarde voor het jaar 2029 (waardepeildatum 1-1-2028), eventueel verminderd met de leegwaarderatio bij verhuurde woningen. Voor niet-woningen wordt als beginwaarde uitgegaan van de werkelijke waarde (waarde economisch verkeer) per 1 januari 2028.

 

Daarnaast worden de reguliere voordelen, zoals huur en dividend, jaarlijks belast. Bij onroerende zaken moet ook het gebruik daarvan worden bekeken om de reguliere voordelen te bepalen. Hierbij worden twee categorieën onderscheiden:

• I. De onroerende zaak wordt minimaal 90% van het kalenderjaar verhuurd (dus 328 dagen in een niet-schrikkeljaar).
• II. De onroerende zaak wordt minder dan 90% van het kalenderjaar verhuurd.

 

Van een onroerende zaak in categorie I worden de werkelijke huurinkomsten in het jaar belast. Het gaat om de totale huuropbrengst, dus de kale huuropbrengst vermeerderd met eventuele vergoedingen voor nutsvoorzieningen, servicekosten en energieprestatievergoedingen. Noodzakelijke kosten zijn aftrekbaar, zoals onderhoudskosten.

 

Een onroerende zaak in categorie II kan geheel of deels privé worden gebruikt. Voor de reguliere voordelen wordt in dat geval uitgegaan van het hoogste van de volgende twee: de werkelijke huurinkomsten (zoals in categorie I) of de vastgoedbijtelling. De vastgoedbijtelling bedraagt 3,35% van de WOZ-waarde. Bij een vakantiewoning die niet wordt verhuurd, bedraagt het reguliere voordeel dus 3,35% van de WOZ-waarde (de vastgoedbijtelling). Noodzakelijke kosten zijn aftrekbaar, zoals onderhoudskosten.

 

Aandachtspunt: ben je van plan om vastgoed te kopen? Bedenk dan goed of je dit in privé (box 3) wilt aankopen of in de bv (box 2). Het op een later moment alsnog overdragen van vastgoed aan de bv of privé is vaak onaantrekkelijk vanwege de overdrachtsbelasting (10,4% in 2025 en 8% voor woningen in 2026). Overleg hierover met je fiscalist.

De bedoeling is dat het nieuwe box 3-stelsel op basis van werkelijk rendement per 1 januari 2028 wordt ingevoerd. Om deze datum te halen, moet het wetsvoorstel uiterlijk 15 maart 2026 door de Tweede Kamer zijn aangenomen. We zijn benieuwd of een meerderheid van de Tweede Kamer zal instemmen met het wetsvoorstel en of de uiterlijke datum wordt gehaald.

Hieronder is een vereenvoudigd overzicht opgenomen van de belangrijkste verschillen tussen het box 3-stelsel op basis van: forfaitaire rendementen, de tegenbewijsregeling en het werkelijk rendement.

Wij blijven de ontwikkelingen van box 3 volgen en houden je op de hoogte via onze blogs. Wil je meer over dit onderwerp weten, overleg met je fiscalist. Onze private bankers denken ook graag met je mee.

 

Geschreven naar de stand van zaken van 20 mei 2025.